Uluslararası Ticaret ve Finans Bölümüne ait makaleler bu koleksiyonda listelenir. https://hdl.handle.net/20.500.12294/653 2026-05-04T07:41:25Z 2026-05-04T07:41:25Z Gurunlu, Meltem https://hdl.handle.net/20.500.12294/4121 2024-07-03T15:31:58Z 2024-01-01T00:00:00Z

The Moderating Effect of the Business Group Affiliation on the Relationship between Debt and Earnings Management Gurunlu, Meltem Earnings quality is crucial to provide investors and lenders with accurate information about the economic health of the firm and to help them make the right decisions. This paper examines whether the pooling of financial resources and internal funds allocation in corporate groups has a positive effect on earnings quality through reduced earnings management practices in affiliated firms. It is hypothesized that the funding benefits of pooling financial resources in corporate groups allow affiliated firms to reduce solvency problems arising from higher leverage, which in turn reduces incentives for earnings management. The study is based on a balanced panel data set of 95 non-financial firms traded on Borsa Istanbul covering the period between 2015 and 2022 (8 years) with a total of 760 observations. Using management's discretionary accruals as a proxy variable to measure management's flexibility to engage in earnings management, this study finds that being affiliated to a business group reduces earnings management incentives in group affiliates when firm's leverage increases. The business group's support on the debt-leveraged firm alleviates the motivation for earnings management practices.

2024-01-01T00:00:00Z Akkaya, Murat https://hdl.handle.net/20.500.12294/3830 2023-05-11T15:32:14Z 2018-01-01T00:00:00Z

TÜRK EURO TAHVİLLERİNİN RİSK PRİMLERİNİ ETKİLEYEN FAKTÖRLERİN ANALİZİ Akkaya, Murat Öz: Euro tahvil piyasaları 1982 yılı sonrasında önemli bir gelişme göstermiştir ve 1990’lardan itibaren bir dış borçlanma alternatifi olarak rakibi kalmamıştır. Türkiye ilk kez 1985’den itibaren uluslararası tahvil piyasalarını kullanmaya başlamış ve uluslararası tahvil piyasalarının giderek artan oranda önemli bir oyuncusu haline gelmiştir. JP Morgan EMBI Tahvil Endeksleri içindeki Türkiye’nin ağırlığı artış göstermektedir. Çalışmanın amacı Türkiye Euro tahvil risk primini etkileyen yurtiçi değişkenlerin belirlenmesidir. Araştırma Ocak 2005 – Mart 2017 dönemini kapsamaktadır ve toplam 147 adet aylık gözlem bulunmaktadır. Araştırmada seçilen verilerin aylık oransal değişimleri kullanılmıştır. Regresyon analizi ve VAR analizi sonucunda, Altın Fiyatı, Bankacılık Sektörü Yurtiçi Kredi Hacmi, İç Borç Stoku, Dış Ticaret Dengesi, Doğrudan Yatırımlar, İhracatın İthalatı karşılama oranı, İmalat Sanayi Kapasite Kullanım Oranı, Net Uluslararası Rezervler, Sanayi Üretim Endeksi, İşsizlik Oranı ve Chicago Opsiyon Borsası Oynaklık Endeksi değişkenlerin düzey ve gecikmeli değerlerinin bağımlı değişkenin nedeni olması içsel faktörlerin gücünü göstermektedir. Granger nedensellik ilişkisi testi sonuçları da belirlenen içsel faktörlerin etkili olduğunu göstermektedir.

2018-01-01T00:00:00Z Akkaya, Murat https://hdl.handle.net/20.500.12294/3829 2023-05-09T15:32:08Z 2018-01-01T00:00:00Z

TÜRK BANKACILIK SEKTÖRÜ YURTİÇİ KREDİ HACMİNDE BALON OLUŞUMUNU ETKİLEYEN FAKTÖRLERİN ANALİZİ Akkaya, Murat Finansal piyasa katılımcılarından olan bankalar, topladıkları tasarrufları finansman ihtiyacı olan kişi ve kurumlara kredi olarak vermektedir. Türk bankacılık sektörünün Ocak 2002- Eylül 2017 döneminde yurtiçi kredi hacmi % 5.515,82 oranında artmıştır. Türk bankacılık sektörü yurtiçi kredi hacmindeki balonların belirlenmesi ve bu balonların oluşumunda etkili olan değişkenlerin araştırılması için Lojistik regresyon ve Granger nedensellik testi kullanılmıştır. Türk bankacılık sektörü yurtiçi kredi hacminde balonların oluştuğu ve bu balonlar ile ihracatın ithalatı karşılama oranı ve işsizlik oranı arasında anlamlı ilişki bulunduğu görülmüştür. İlişkinin yönü ise kredi hacmindeki balonlardan ihracatın ithalatı karşılama oranı, imalat kapasite kullanım oranı ve net uluslararası rezervler yönüne tek taraflıdır.

2018-01-01T00:00:00Z Akkaya, Murat https://hdl.handle.net/20.500.12294/3827 2023-05-09T15:32:15Z 2018-01-01T00:00:00Z

Hedonik Konut Fiyat Endeksini Etkileyen Faktörlerin Analizi Akkaya, Murat Konut piyasası son yıllarda ekonomi içerisinde önemli bir paya sahiptir. Ayrıca konut piyasasının finansal piyasalarla önemli bir etkileşimi bulunmaktadır. Konut piyasası öncü gösterge olarak da kullanılmaktadır. Çalışmanın amacı T.C. Merkez Bankası’nca izlenen Hedonik Konut Fiyat Endeksi ve değişkenlerin arasındaki ilişkinin incelenmesidir. Ayrıca değişkenler arasındaki nedensellik ilişkilerine bakılmıştır. Çalışmada Otoregresif Dağıtık Gecikme testi kullanılmıştır. Uzun dönemde Altın Fiyatı hariç belirlenen diğer değişkenlerin uzun dönemde Hedonik Konut Fiyat Endeksi üzerinde etkili olduğunu göstermektedir. İkinci aşamada nedensellik ilişkisine bakılmıştır. Granger Nedensellik Testine göre değişkenler arasında nedensellik ilişkileri tespit edilmiştir.

2018-01-01T00:00:00Z